News | 01.07.2025

LCA con FBS nella cessione di crediti NPL e UTP da parte di Banca Popolare di Sondrio

Banca Popolare di Sondrio ha ceduto un portafoglio di crediti deteriorati per 197,6 milioni di euro tramite cartolarizzazione con Platinum SPV: Clessidra, FBS e Finint tra i partner dell’operazione


Marketing & Communication
marketing@lcalex.it

Banca Popolare di Sondrio S.p.A. ha perfezionato la cessione di un portafoglio di crediti deteriorati, comprendente esposizioni classificate come NPL e UTP, per un valore lordo contabile complessivo pari a 197,6 milioni di euro al 30 giugno 2024.

L’operazione, in linea con la NPE strategy della banca, è stata strutturata mediante un veicolo di cartolarizzazione di nuova costituzione denominato Platinum SPV S.r.l., che ha finanziato l’acquisto dei crediti mediante l’emissione di titoli asset-backed suddivisi in tranche senior, mezzanine e junior. Clessidra Capital Credit SGR S.p.A. ha partecipato all’operazione tramite il fondo Clessidra Credit Recovery Fund, come principale investitore finanziario, mentre FBS S.p.A. è intervenuta sia in qualità di investitore junior sia nell’attività di special servicing. La Banca ha reinvestito nell’operazione sottoscrivendo l’intera tranche senior e parte minoritaria delle note mezzanine e junior.

Quale special servicer dell’operazione, è stata costituita la società NPLight S.p.A., partecipata da FBS, quale azionista di maggioranza, insieme a Banca Popolare di Sondrio e Clessidra, partner strategici dell’iniziativa.

Nell’ambito dell’operazione, taluni rapporti giuridici sottostanti ai crediti UTP oggetto di cessione sono stati acquistati da Banca Finanziaria Internazionale S.p.A. nel ruolo di fronting bank.

LCA ha assistito FBS S.p.A., con un team guidato dal partner Davide Valli, coadiuvato dall’associate Giancarlo Aiello. Gli aspetti societari e di governance relativi alla costituzione di NPLight S.p.A. sono stati seguiti dal partner Daniele Bonvicini e il managing associate Matteo Montironi, con il partner Giuseppe Bologna per i profili giuslavoristici.

Cappelli Riolo Calderaro Crisostomo Del Din & Partners (CRCCD) ha assistito Banca Popolare di Sondrio S.p.A., in qualità di drafting counsel, con un team guidato dal partner Marcello Maienza e composto dal senior associate Nicolò Piccaluga (in foto) e dall’associate Lorenzo Fiore. Gli aspetti societari e di governance relativi alla costituzione di NPLight S.p.A. sono stati seguiti dal partner Nicola Caielli.

PedersoliGattai ha prestato assistenza in favore di Clessidra Capital Credit SGR S.p.A. con un team guidato dalla partner Valentina Lattanzi coadiuvata dal senior associate Mattia Valdinoci.

Chiomenti ha assistito Banca Finanziaria Internazionale S.p.A., in qualità di fronting bank, con un team guidato dal partner Gianrico Giannesi e composto dalla managing associate Irene Scalzo e dall’associate Edoardo Pettinicchio.

Leggi la notizia su Legalcommunity

Equity Partner
Davide Valli
Equity Partner
Giuseppe Bologna
Senior Partner
Daniele Bonvicini
Managing Associate
Matteo Montironi
Mid-Level Associate
Giancarlo Aiello

Marketing & Communication
marketing@lcalex.it

Banking, Finance & Regulatory

LCA assiste istituzioni finanziarie, fondi di investimento, sponsor e società nella strutturazione, negoziazione ed esecuzione di un ampio spettro di operazioni di finanziamento, sia domestiche che internazionali, e di finanza strutturata, ivi incluso l’emissione di prestiti obbligazionari e cartolarizzazioni di crediti performing e non performing.
LINK

Potrebbe interessarti anche

09.09.2025
La responsabilità dell’intermediario finanziario nella esecuzione dei bonifici

Verifica obbligatoria dell’intestatario IBAN: dal 9 ottobre 2025 nuove responsabilità per i PSP secondo il Regolamento UE 2024/886.

04.09.2025
Alcune osservazioni sullo schema di decreto legislativo di recepimento della nuova ...

Recepimento della Direttiva CCD2: nuove tutele per i consumatori, regole più stringenti per il credito al consumo e disciplina aggiornat ...

05.06.2025
Ferdinando Poscio entra come equity partner del dipartimento Banking, Finance  ...

Oltre venticinque anni nel settore bancario e finanziario: Ferdinando porta in LCA una solida reputazione e un’esperienza di primo piano ...